5月16日|光大证券研报指出,中际旭创(300308.SZ) +3.710 (+3.942%) 24年归母净利润51.71亿元,同比+137.93%;25年Q1归母净利润15.83亿元,同比+56.83%。受益于AI产业高景气度延续,公司24年和25年Q1业绩实现高增。公司非常看重国内市场需求快速成长的机会,有专门子公司负责国内市场开拓,提供客户所需方案,包括400G、800G和硅光等。2025年招标也取得明显优势,在头部大客户保持出货量份额领先,预计2025年国内订单和收入将加速增长。中际旭创是全球领先的高端光模块公司,充分受益于当前AI发展大趋势,当前市值对应PE 分别为13x/11x/9x,维持“买入”评级。
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